Рост рынка подогревают отчетности крупных эмитентов

Вчера был опубликован индекс потребительских цен (по индексу PCE) за март, который вырос на 0,3% (м/м), что совпало с консенсус-прогнозом. В годовом выражении индикатор увеличился на 2,7%, это выше ожидавшихся 2,6%. Но базовый PCE, без учета стоимости продуктов питания и энергоресурсов, в марте остался на февральском уровне — 0,3% (м/м) и 2,8% (г/г), что также в рамках ожиданий. Так как последняя метрика является одной из основных при определении политики ФРС, у инвесторов появилась небольшая надежда на смягчение монетарной политики раньше осени.

Главными отчетами, которые привнесли вчера позитива на рынок, стали квартальные отчеты Microsoft и Alphabet. Microsoft в III финквартале (январь–март) увеличила чистую прибыль на 20%, выручку — на 17%, при этом оба показателя оказались лучше ожиданий аналитиков. Котировки акций разработчика программного обеспечения выросли на 1,8%.

Alphabet, холдинговая компания Google, увеличила чистую прибыль и выручку в I квартале сильнее прогнозов рынка и анонсировала первые в истории компании дивиденды. Бумаги компании взлетели на 10,2%.

Однако без негатива не обошлось: цена акций Intel рухнула на 9,2%. Один из ведущих мировых производителей компьютерных компонентов сократил чистый убыток и увеличил выручку в I квартале, однако прогноз на II квартал оказался хуже ожиданий. Бумаги Apple, входящие в состав стратегии «US. Сбалансированная», снизились на 0,4%.

Главным экономическим событием следующей недели станет заседание Федрезерва, результаты которого будут известны 1 мая. Регулятор, как ожидается, сохранит ключевую ставку в диапазоне 5,25–5,5% годовых, и инвесторы будут тщательно анализировать комментарии Джерома Пауэлла, пытаясь понять дальнейшую траекторию монетарной политики в Штатах.

По состоянию на 12:00 мск Индекс МосБиржи растет на 0,18%, а долларовый РТС — на 0,12%. Сегодня торги проводятся только на российском рынке. Иностранные площадки не торгуются.

Вчера Банк Японии по итогам своего апрельского заседания, как и ожидалось, сохранил ключевую процентную ставку в диапазоне 0-0,1% годовых, а также заявил, что продолжит выкуп государственных и корпоративных облигаций в соответствии с принятыми ранее решениями. Отметим, в марте ЦБ повысил ставку впервые с 2007 года. До этого он с 2016 года удерживал ее на отрицательном уровне. Регулятор повысил прогноз инфляции в стране (индекс потребительских цен без учета свежих продуктов питания) на 2024 год до 2,8% с ожидавшихся ранее 2,4%, при этом прогноз роста ВВП Японии был понижен до 0,8% с 1,2%.

Российский рынок начал дополнительный торговый день недели с восходящей динамики. Сказанное на пресс-конференции после вчерашнего заседания ЦБ не было неожиданностью, рынок продолжает свои попытки к восстановлению после коррекции во вторник.

Рост рынка подогревают отчетности крупных эмитентов за I квартал текущего года, а также дивидендные ожидания.

Среди лидеров роста бумаги таких компаний, как «Сургутнефтегаз» (+2,11%), «Эталон Групп» (+1,87%), ДЭК (+1,14%). В лидерах падения — ЮМГ (-3,48%), ММК (-2,68%), «Ашинский металлургический завод» (-1,17%).